На главную страницу Контакты Карта сайта Поиск по сайту Добавить в избранное
 
Михайлов и Партнеры - аудиторские услуги и юридический консалтинг
О группе Услуги Представительствo Руководителям Вопрос-ответ Новости Статьи Контакты
 
 
 
Обратная связь
Ваше имя *

Контактный телефон

E-mail *

Ваш вопрос *

Pdf-версия статьи

Федоров И.А.
Управляющий директор ООО «МИХАЙЛОВ И ПАРТНЕРЫ»

В настоящий момент финансово-хозяйственная деятельность коммерческих организаций подвержена влиянию разнообразных коммерческих рисков, которые возникают в результате кризисных явлений в экономике, во взаимоотношениях с партнерами, инвесторами, контрагентами и т. д. Риски могут возникать в результате влияния внешних факторов, которые не зависят от деятельности конкретного экономического субъекта, например в результате влияния экономических и общественно-политических событий. Причинами возникновения рисков могут также стать и внутренние факторы, присущие этому экономическому субъекту и обусловленные особенностями его экономической деятельности.

Обязательным условием нивелирования указанных рисков является поиск эффективных механизмов стабилизации условий деятельности коммерческих организаций путем создания действенного механизма резервирования ресурсов. В этой связи уставные резервы, формируемые организациями как гарантия защиты интересов не только кредиторов, но также и собственников организации, приобретают особое значение.

Из резервов, которые создают российские организации, к уставным относится резервный капитал — зарезервированная на определенные цели часть нераспределенной прибыли для покрытия возможных убытков, непредвиденных расходов и обязательств. Его величина зависит от полученного организацией финансового результата, а также от решения учредителей о его распределении, и может изменяться каждый год, поскольку резервный фонд формируется длительное время за счет ежегодных отчислений вплоть до достижения им размера, установленного в уставе общества. При этом размер ежегодных отчислений не может быть менее 5 процентов от чистой прибыли. В отсутствие прибыли, естественно, отчисления не делаются. Поэтому, являясь важнейшим компонентом собственного капитала, по значению сопоставимым с уставным капиталом, резервный капитал отличается от уставного тем, что является переменной составляющей собственного капитала.

С точки зрения бухгалтерского учета в активе баланса эти зарезервированные средства находятся в текущем обороте, но в пассиве это будет кредитовое сальдо счета № 82 «Резервный капитал», т. е. часть капитала, которая капитализирована и не может быть снижена по произвольным основаниям. В целом можно сказать, что резервный капитал — это часть подлежащей распределению прибыли предприятия, возможные варианты распределения которой ограничены в силу действия норм закона или волеизъявления собственников, т. е. наложения определенного законом или собственниками организации ограничения на варианты использования прибыли, формирующей резерв.

Информация о величине резервного капитала в балансе должна обладать огромной важностью для внешних пользователей бухгалтерской отчетности, которые рассматривают резервный капитал как запас финансовой прочности организации. Недостаточная величина резервного капитала (в случае формирования обязательных резервов) или его отсутствие являются фактором дополнительного риска вложения средств в организацию, так как свидетельствуют либо о недостаточности прибыли, либо об использовании резервного капитала на покрытие убытков. В частности, для кредиторов этот факт является сигналом о неустойчивом развитии потенциального партнера или заемщика.

В данной статье мы рассмотрим порядок формирования резервного фонда, направления его использования, расскажем о том, какими бухгалтерскими проводками это отражают.

Фонды компании

Денежные фонды организации можно разделить на 3 вида:

1. Фонды собственных средств:

  • уставный капитал;
  • добавочный капитал;
  • резервный капитал.

Уставный капитал — это сумма вкладов, первоначально инвестированных собственниками в имущество организации для обеспечения его уставной деятельности. Его размер всегда четко определен в учредительных документах предприятия. Уставный капитал является основой деятельности любой организации, имеет важное экономическое значение.

Добавочный капитал представляет собой часть собственного капитала, который является общей собственностью всех участников организации. Добавочный капитал образуется в основном в процессе деятельности организации. Вместе с тем он может быть сформирован и на этапе формирования уставного (складочного) капитала организации. Добавочный капитал формируется, как правило, за счет:

  • переоценки основных средств;
  • превышения цены размещения акций дополнительного выпуска над их номинальной стоимостью;
  • вкладов в имущество общества с ограниченной ответственностью.

Резервный капитал — это страховой капитал организации, предназначенный для возмещения убытков от хозяйственной деятельности. Средства резервного капитала выступают своего рода гарантией бесперебойной работы организации.

В составе резервного капитала в акционерных обществах могут учитываться:

  • резервный фонд (п. 1 ст. 35 Федерального закона от 26.12.1995 г. № 208-ФЗ «Об акционерных обществах» (далее — Федеральный закон № 208-ФЗ));
  • специальный фонд акционирования работников (п. 2 ст. 35 Федерального закона № 208-ФЗ);
  • специальные фонды для выплаты дивидендов по привилегированным акциям определенных типов (п. 2 ст. 42 Федерального закона № 208-ФЗ).

Согласно пп. 11 п. 1 ст. 48 Федерального закона № 208-ФЗ к компетенции общего собрания акционеров относится, в частности, распределение прибыли общества по результатам финансового года. В свою очередь, п. 1 ст. 35 Федерального закона № 208-ФЗ определяет, что в акционерном обществе в обязательном порядке создается только резервный фонд в размере, предусмотренном уставом общества, но не менее 5% от его уставного капитала. Формируют фонд за счет ежегодных отчислений от чистой прибыли до тех пор, пока его размер не станет равным установленной величине. При этом максимальный размер фонда не ограничен, его определяют акционеры общества и отражают в учредительных документах. Источником резервного фонда служит чистая прибыль, а отчисления делают ежегодно в обязательном порядке до достижения фондом размера, указанного в уставе.

2. Инвестиционный фонд

Инвестиционный фонд формируется после формирования резервного фонда и фонда дивидендов. Средства этого фонда направляются на финансирование расходов на техническое перевооружение, реконструкцию действующих производств, финансирование расходов по подготовке и освоению новой и модернизированной продукции и т. д.

3. Иные фонды.

Нормы Закона № 208-ФЗ не содержат прямого запрета на направление прибыли общества на создание фондов потребления (фонда материального поощрения, фонда социального развития и т. п.). В то же время создание таких фондов должно быть предусмотрено учредительными документами общества (п. 2 ст. 52 ГК РФ). Исходя из требований п. 1 ст. 9 Федерального закона от 21.11.1996 г. № 129-ФЗ «О бухгалтерском учете» представляется, что решения о направлении прибыли на создание фондов материального поощрения и социального развития следует отразить в учете на дату принятия соответствующего решения общим собранием акционеров.

Резервный капитал

Основными функциями резервного капитала организации являются:

  • гарантийная функция, которая состоит в том, что если организацией образован резервный капитал, это означает, что на эквивалентную его размеру сумму активы организации сформированы за счет собственных средств организации, а не за счет различного рода обязательств, поэтому чем больше величина созданного резервного капитала, тем выше величина чистых активов (активов, не обремененных обязательствами) и, следовательно, тем дальше отодвигается необходимость уменьшения уставного капитала в случае убытков и низкого значения показателя «чистые активы»;
  • ограничивающая функция, которая состоит в том, что принятие решения о распределении прибыли должно соответствовать следующему требованию: общество не вправе принимать решение о распределении прибыли между участниками или о выплате дивидендов по акциям, если на день принятия такого решения стоимость чистых активов общества меньше его уставного капитала, резервного фонда и превышения над номинальной стоимостью определенной уставом ликвидационной стоимости размещенных привилегированных акций либо станет меньше их размера в результате принятия такого решения (ст. 43 Федерального закона № 208-ФЗ). Кроме того, отчисления из чистой прибыли, произведенные в целях формирования или пополнения резервного капитала, не могут быть израсходованы на выплату дивидендов. Таким образом, строго целевое использование резервного капитала увеличивает ответственность организации и дает кредиторам дополнительные гарантии, поскольку суммы, отчисленные в резервный капитал, не могут быть распределены (изъяты) собственниками вплоть до ликвидации резервных фондов.

Поскольку распределение прибыли относится к исключительной компетенции общего собрания акционеров, по нашему мнению, зачисление чистой прибыли отчетного года в резервный фонд среди других направлений ее использования должно быть определено в решении общего собрания. Кроме того, решение общего собрания акционеров и будет документом, на основании которого бухгалтер сделает соответствующие записи в учете.

Резервный капитал в бухгалтерском учете

Учет движения средств резервного капитала осуществляется на счете № 82 «Резервный капитал». Отчисления в резервный капитал из прибыли отражаются по кредиту счета № 82 «Резервный капитал», а использование средств резервного капитала учитывается по дебету этого счета в корреспонденции со счетом № 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)».

Конечный финансовый результат деятельности организации слагается из финансового результата от обычных видов деятельности, а также прочих доходов и расходов и отражается в бухгалтерском учете на счете № 99 «Прибыли и убытки». Сальдо по счету № 99 «Прибыли и убытки» показывает сумму чистой прибыли или убытка за отчетный период. По окончании отчетного года при составлении годовой бухгалтерской отчетности счет № 99 «Прибыли и убытки» закрывается (Инструкция по применению Плана счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций, утвержденная Приказом Минфина России от 31.10.2000 г. № 94н). В случае получения прибыли заключительной записью декабря сумма чистой прибыли списывается со счета № 99 «Прибыли и убытки» в кредит счета № 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» (Инструкция по применению Плана счетов).

Распределение чистой прибыли (в том числе на выплату дивидендов и формирование резервного фонда) признается событием после отчетной даты (абз. 2 п. 3, абз. 3 п. 5 Положения по бухгалтерскому учету «События после отчетной даты» (ПБУ 7/98), утвержденного Приказом Минфина России от 25.11.1998 г. № 56н). В отчетном периоде, за который организацией распределяется прибыль, никакие записи в бухгалтерском (синтетическом и аналитическом) учете не производятся. При наступлении события после отчетной даты в бухгалтерском учете периода, следующего за отчетным, в общем порядке делается запись, отражающая это событие (п. 10 ПБУ 7/98). Следовательно, операции по распределению прибыли отражаются в бухгалтерском учете на дату принятия соответствующего решения акционерами общества.

Отчисления в резервный фонд отражаются в бухгалтерском учете записью по дебету счета № 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» и кредиту счета № 82 «Резервный капитал».

В бухгалтерском балансе, форма которого утверждена Приказом Минфина России от 02.07.2010 г. № 66н, информацию о созданных фондах целесообразно отразить по дополнительно введенной строке, например по строке 1361 «Резервы, образованные в соответствии с учредительными документами» раздела «Капитал и резервы». Формирование и использование всех фондов, которые формируются в акционерном обществе за счет чистой прибыли, отражают в специальном Отчете об изменениях капитала (форма № 3).

Что касается международной финансовой отчетности, то в МСФО четко определено понятие «капитал» как доля активов в компании, остающаяся после вычета всех ее обязательств. В РСБУ не содержится четкой формулировки термина «капитал», данное понятие раскрывается через характеристику его структуры. Так, в составе собственного капитала учитываются уставный, добавочный и резервный капитал, нераспределенная прибыль и прочие резервы.

Представление капитала в разрезе составляющих его статей, то есть выделение элементов капитала организации, демонстрируемого в отчетности, определяется интересами пользователей бухгалтерской информации. В Принципах МСФО отмечается, что хотя капитал и определен в целом как остаточная величина, в балансе он может разбиваться на подгруппы. Например, в отчетности акционерного общества могут быть выделены такие статьи, как средства, внесенные акционерами, нераспределенная прибыль, резервы переоценки и т. п.

Представление капитала в такой структуре позволяет пользователю финансовой отчетности определить степень юридических и других ограничений на распределение или какое-либо использование организацией своего капитала. Так, резерв переоценки и эмиссионный доход организации не могут служить непосредственными источниками выплаты дивидендов собственникам организации. В то же время при определенных обстоятельствах и в зависимости от выбранной учетной политики резерв переоценки может быть переведен в состав нераспределенной прибыли (см. МСФО (IAS) 16) и тем самым пополнить источник средств для дивидендов.

Структура капитала в балансе может также отражать масштабы и степень притязания собственников на имущество организации, если она представляет долю их участия в капитале, а в примечаниях к балансу оговорены их права.

Резервы, образованные за счет прибыли организации, в качестве элемента капитала по принципам МСФО трактуются как демонстрация в отчетности определенного ограничения на использование заработанной организацией прибыли. Это подчеркивает трактовку капитала, весьма важную для оценки пользователями картины финансового положения организации. В рамках этой трактовки капитал организации за минусом суммы средств, внесенных ее собственниками (и лицами, действующими в качестве собственников), представляет собой не изъятую ими прибыль. Создание резервов, как отмечается в Принципах МСФО, может предусматриваться учредительными документами организации или законодательством с тем, чтобы определенным образом защитить саму организацию и ее кредиторов от последствий возможных убытков. При этом создание таких резервов представляет собой использование нераспределенной прибыли, а не расход (то есть является не фактором прибыли, а ее ассигнованием).

Отдельно в тексте Принципов МСФО отмечается, что отражаемая в отчетности величина капитала и общая рыночная капитализации организации, как правило, не совпадают. Сумма капитала, показываемая в балансе, определяется методами измерения активов и обязательств, которые, в свою очередь, продиктованы требованиями стандартов, учетной политикой и основаны на профессиональном суждении составителя бухгалтерской отчетности. Все это может вносить в результат оценки элемент субъективизма. Таким образом, расчетная величина капитала только случайно может совпасть с совокупной рыночной стоимостью акций компании или с суммой, которая могла бы быть выручена от продажи либо ее активов (и погашения существующих обязательств), либо всей компании в целом.

Таким образом, подход к формированию резервного капитала в МСФО и РСБУ в целом идентичен, за исключением необходимости восстановления в МСФО сумм резерва, которые были направлены на погашение облигаций.

Как используется резервный фонд?

Резервный фонд общества предназначен для покрытия его убытков, а также для погашения облигаций общества и выкупа акций общества в случае отсутствия иных средств. Резервный фонд не может быть использован для иных целей.

Принимать решение об использовании средств резервного и иных фондов общества — это исключительная компетенция совета директоров или наблюдательного совета (подп. 12 п. 1 ст. 65 Федерального закона № 208-ФЗ).

Если по итогам года получен убыток, на его погашение может быть направлен весь резервный фонд или его часть. Отражают такое использование следующей записью: направленные на погашение убытка средства резервного фонда списываются со счета № 82 «Резервный капитал» в кредит счета № 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» (Инструкция по применению Плана счетов). Данную операцию проводят на основании решения совета директоров либо выписки из протокола заседания совета.

Согласно п. 4 ст. 88 Закона об акционерных обществах годовой отчет общества подлежит предварительному утверждению советом директоров (наблюдательным советом) общества или лицом, осуществляющим функции единоличного исполнительного органа общества, не позднее чем за 30 дней до даты проведения годового общего собрания акционеров. Решение о направлении резервного капитала на погашение убытков общества принимает совет директоров при предварительном утверждении годового отчета. Направление средств резервного капитала на погашение убытка квалифицируется как событие после отчетной даты (Положение по бухгалтерскому учету «События после отчетной даты» ПБУ 7/98, утвержденное Приказом Минфина России от 25.11.1998 г. № 56н).

При направлении средств резервного капитала на погашение облигаций акционерного общества направленные на погашение облигаций средства резервного фонда в соответствии с Инструкцией по применению Плана счетов списываются со счета № 82 «Резервный капитал» в кредит счета №№ 66,67 «Долгосрочные, краткосрочные займы». Это допустимо, если иных средств для этого у общества нет, а отражение по общим правилам может привести к убытку.

Вместе с тем, следует отметить, что в указанной записи задолженность по займам не уменьшается, а, наоборот, увеличивается, т. е. никакого погашения облигационного займа акционерного общества не происходит. Если ст. 35 Закона № 208-ФЗ подразумевает, что средства резервного фонда используются для погашения облигаций при отсутствии денежных средств или иного имущества, то непонятно, как могут погашаться облигации за счет резервного фонда при отсутствии такого имущества.

Сам по себе резервный фонд не означает наличия денежных средств на счете. Конечно, формально наличие резервного фонда как источника собственных средств должно означать, что ему соответствует эквивалентная стоимость имущества, однако на практике сумме резервного фонда могут соответствовать неликвидные или обесценившиеся активы. В этом случае погашение облигаций путем реализации таких активов невозможно.

Если текст закона подразумевает, что средства резервного фонда используются при отсутствии иных источников собственных средств, непонятен механизм этого использования. Дело в том, что при погашении облигаций не используются счета учета источников собственных средств. Можно сделать вывод о том, что норма об использовании средств резервного фонда для погашения облигаций в общем случае неприменима.

По нашему мнению, указанная выше бухгалтерская запись должна применяться в следующем контексте. Когда акционерное общество погашает облигации, сумма, выплачиваемая их держателям, состоит из их номинальной стоимости и процентов. Погашаемые за счет резервного фонда проценты относят в дебет счета № 82 «Резервный капитал», а вот отражать задолженность в виде номинальной стоимости облигаций по дебету этого счета необоснованно, поскольку при их погашении происходит возврат заемных средств, получение которых было показано по дебету счета № 51 «Расчетный счет».

Также в установленных законом случаях акционеры могут потребовать от своего акционерного общества выкупа принадлежащих им акций. Резервный фонд создает определенные гарантии реализации прав акционеров. Правда, расходовать средства резервного фонда на такие цели можно только в том случае, если других средств недостаточно.

При направлении средств резервного капитала для выкупа акций общества собственные акции, выкупленные у акционеров, учитываются по дебету счета № 81 «Собственные акции (доли)» в сумме фактических затрат, связанных с их выкупом, в корреспонденции с кредитом счетов учета денежных средств.

После того как общество израсходует какую-то часть резервного фонда, необходимо в последующие годы вновь его восстановить, так как величина резервного фонда должна соответствовать требованиям устава и не может быть меньше предельного размера, установленного абз. 1 п. 1 ст. 35 Федерального закона № 208-ФЗ.

Вместо заключения

Методология бухгалтерского учета формирования и особенно использования резервного капитала в нормативно-законодательной базе недостаточно проработана, в связи с чем возникает масса спорных и неурегулированных вопросов.

Так, например, в мировой практике предельная сумма резервного капитала колеблется от 10% до 40% уставного капитала. Очевидно, что установленная в настоящее время в нашей стране минимальная величина резервного капитала и размер отчислений в него слишком малы и не позволяют резервному капиталу в полной мере выполнять все свои функции.

Кроме того, законодательно неурегулированными, и вследствие этого наиболее спорными, являются вопросы методологии бухгалтерского учета при использовании средств резервного капитала. По нашему мнению, непосредственное использование средств резервного капитала на погашение облигаций или выкуп собственных акций акционерного общества затруднительно в случае отсутствия иных средств.

Отчисления в резервный капитал производятся за счет чистой прибыли организации, что приводит к тому, что он создается за счет собственников, которым принадлежит чистая прибыль. До недавнего времени российское налоговое законодательство позволяло формировать обязательные резервные фонды за счет прибыли до налогообложения. Данный принцип налогообложения был, на наш взгляд, достаточно рациональным, поскольку отчисления в резервные фонды не выпадали из налогооблагаемой базы по налогу на прибыль окончательно: образованные организацией резервные фонды становились объектом налогообложения указанным налогом в момент своего использования.

Возврат к действовавшему ранее порядку предоставления налоговых льгот для организаций, принявших решение о создании резервного фонда, несомненно, значительно расширил бы возможности развития хозяйствующих субъектов, оказал бы положительное влияние как на финансовое положение отдельных организаций, так и на состояние экономики страны в целом.

Статья была опубликована в журнале "Акционерное общество:
вопросы корпоративного управления" №9 (100) 2012

 
© 1995—2014
«Михайлов и Партнеры»
Использование материалов сайта разрешается только после получения письменного разрешения.
 

Телефон
+7 (495) 945-44-63

Факс
+7 (495) 945-27-06